Az opciók görög betűi azt számszerűsítik, hogy az egyes befolyásoló tényezők milyen hatással vannak az opció prémiumára.
Az alábbi görög betűket értelmezzük az opciós analízisben:
- Delta: az opció árának a mögöttes termék árfolyamához viszonyított változásának mértékét jelöli. A delta 0 és 1 között mozog vételi opciók esetében, és -1 és 0 között eladási opciók esetében.
- Gamma: a delta változásának mértékét mutatja a mögöttes termék árfolyamához képest. Tulajdonképpen opció árának konvexitását mutatja.
- Théta: a prémium időbeli változásának mértékét mutatja. Az opció időértékéről nyerhetünk értékes információt.
- Vega: a mögöttes termék volatilitásának az opció árára gyakorolt hatását méri. Az egyik legfontosabb indikátor, sose hagyd figyelmen kívül, mert nem várt veszteségek érhetnek.
- Rho: Azt mutatja meg, hogy a kamatlábak változása hogyan hat az opciók árára.
Egy opciós stratégia tervezése és a pozíció menedzselése során figyelembe kell venned a különböző befolyásoló tényezők opciókra gyakorolt hatásait. Ezen hatásokat és a görög betűket is részletesen megismerheted a tananyagban.